04 Jul LA COORDINADORA DEL MUCAF TIENE DOS PUBLICACIONES EN LA PRIMERA REVISTA DEL MUNDO EN FINANZAS SEGÚN EL JOURNAL OF CITATION REPORTS (JCR)

La Coordinadora del MUCAF tiene dos publicaciones en la primera revista del mundo de la categoría Business and Finance del Journal Citation of Reports (JCR), que es el ranking de referencia mundial en el ámbito de la investigación en el sistema universitario actual.

Constituye un gran éxito para la Universidad de León a través del Grupo de Investigación “Economía Financiera” (GIEF) y del MUCAF, que dirige María del Carmen González Velasco, ya que es la primera vez que la Universidad de León aparece en la primera revista del ranking mundial del JCR en la categoría Business and Finance.

La revista que actualmente encabeza este ranking es Finance Research Letters con un factor de impacto de 9,848, en el que figuran 111 revistas. Es una revista muy prestigiosa y exigente en el ámbito de la investigación en finanzas. Los dos artículos están dedicados al análisis de riesgos, uno al análisis del riesgo de crédito y otro al análisis del riesgo soberano de los países.

El primer artículo se titula ‘An alternative approach to predicting bank credit risk in Europe with Google data’ y ha sido realizado con Marcos González Fernández, miembro del Grupo de Investigación “Economía Financiera” y Coordinador de Prácticas del MUCAF. Se propone un índice para medir el riesgo de crédito en Europa basado en el sentimiento del inversor. El estudio demuestra que su evolución es similar a los índices tradicionales basados en los Credit Default Swaps (CDS). Además, este índice puede ayudar a predecir el riesgo bancario durante periodos de crisis debido a los buenos resultados de las estimaciones.

El segundo es ‘Does sovereign risk impact banking risk in the Eurozone? Evidence from the COVID-19 pandemic’ y se ha ocupado del riesgo soberano en la Eurozona durante la crisis del COVID-19 analizando los efectos de desbordamiento sobre la volatilidad a través de diferentes metodologías, entre las que se aplican modelos BEKK-GARCH. Los resultados confirman que un incremento en el riesgo soberano de la Eurozona ha impactado en el riesgo bancario, pero no se encuentra evidencia de que este impacto se haya producido desde el riesgo soberano de los países periféricos de la Eurozona o países menos desarrollados (entre los que se encuentra España). “Estas conclusiones, -explica González Velasco-, son muy importantes para la gestión de riesgos y el diseño y control de las políticas financieras de la Eurozona”. En este último también ha participado Marcos García López, Actuario de ABANCA y Máster en Ciencias Actuariales y Financieras de la ULE, lo cual constituye también un éxito para el MUCAF.

Este éxito parece inalcanzable para las profesores, sobre todo de las universidades pequeñas, porque se suele atribuir a universidades de gran prestigio mundial y a profesores de las escuelas de los Premios Nobel, debido sobre todo a la dificultad para investigar en las universidades pequeñas por falta de equipos interdisciplinares y medios.